第一，存在市場交易的情況下，交換價格即為公允價值。市價是所有市場參與者充分考慮了某項資產(chǎn)或負(fù)債的未來現(xiàn)金流量及其不確定性后形成的共識，若沒有相反證據(jù)表明所進行的交易是不公正或非出于自愿，市場交易價格即為資產(chǎn)或負(fù)債的公允價值。第二，在不存在實際交易事項的情況下，應(yīng)該尋找市場上相類似的交易，以類似交易的價格作為公允價值的計量基礎(chǔ)。第三，如果某項資產(chǎn)或負(fù)債沒有由市場直接決定的可觀察到的價格，卻有合約規(guī)定的或可以預(yù)期的未來現(xiàn)金流量加以估計，就可運用現(xiàn)值技術(shù)估計公允價值，也可采用專業(yè)評估人員的評估結(jié)果。由此不難看出:歷史成本作為交易發(fā)生時已付或已收現(xiàn)金或現(xiàn)金等價物，如果沒有明顯相反證據(jù)證明不是市場交易價格，就可以認(rèn)為是公允價值;現(xiàn)行成本和現(xiàn)行市價則完全符合公允價值定義;可實現(xiàn)凈值是指未經(jīng)貼現(xiàn)的現(xiàn)金或現(xiàn)金等價物，與公允價值存在時間價值的差異，在短期內(nèi)(假設(shè)物價水平?jīng)]有較大變動)時間價值可忽略不計，可實現(xiàn)凈值近似等于公允價值，但對于長期的應(yīng)收應(yīng)付項目，兩者還是要嚴(yán)格區(qū)分的;未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值與公允價值的關(guān)系要從現(xiàn)值的計量目標(biāo)來看，現(xiàn)值可分為以公允價值為計量目標(biāo)的現(xiàn)值和以特定個體計量為計量目標(biāo)的現(xiàn)值，兩者是分別從市場和個別企業(yè)主體的角度對未來現(xiàn)金流的金額、時間、風(fēng)險及不確定性的不同預(yù)期來計算現(xiàn)金流的，只有以市場主體的預(yù)期出發(fā)計算確定的未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值才與公允價值一致。通過公允價值與其他計量屬性的關(guān)系比較來看，公允價值并不是真正意義上的第六種計量屬性，而僅僅是這五種屬性在市場交易條件下的一種再現(xiàn)和重復(fù)。公允價值計量模式的核心思想就是要求通過市場來確定計量對象的價值，只要參與市場交易的雙方通過某種可觀察的市場金額或在公允合理的基礎(chǔ)上通過估計，從而自愿達成一致的交易價格就是公允價值。歷史成本、現(xiàn)行成本、現(xiàn)行市價、可實現(xiàn)凈值、未來現(xiàn)金流量的現(xiàn)值，在一定條件下均可作為公允價值計量。按照公允價值確定的一般原則，如果資產(chǎn)或負(fù)債的價格在市場上可被觀察到，就可以直接用這種價格，沒有必要用現(xiàn)值(現(xiàn)值的市場估價已被包含在價格中)。然而，相當(dāng)多的情況是，資產(chǎn)和負(fù)債并沒有來自于市場交易的可觀察的價格，這時現(xiàn)值計量就是估計該價格應(yīng)為多少的唯一可用的技術(shù)。至于計量現(xiàn)值所采用的方法，美國財務(wù)會計準(zhǔn)則委員會在第7輯概念公告中提出和對比了兩種在不同環(huán)境下都可用來估計一項資產(chǎn)或負(fù)債的公允價值的方法，即傳統(tǒng)法和期望現(xiàn)金流量法。
2公允價值計且模式較傳統(tǒng)歷史成本計，模式的優(yōu)越性公允價值計量模式相對于傳統(tǒng)的歷史成本計量模式具有明顯的優(yōu)越性，這主要表現(xiàn)在:2.1公允價值計，模式能更恰當(dāng)?shù)胤从称髽I(yè)財務(wù)狀況，提高會計信息的相關(guān)性關(guān)于會計計量的目的理論界大致有兩種觀點，一是經(jīng)管責(zé)任觀，二是決策有用觀。在兩種觀點下對會計計量的需要各有側(cè)重。前者關(guān)心會計計量的可靠性，而后者則關(guān)心會計計量的相關(guān)性。然而可靠性和相關(guān)性常常是相互沖突的。可靠性是面向過去的會計信息質(zhì)量特征，而相關(guān)性是面向未來的會計信息質(zhì)量特征;可靠性的目的在于事后反映，而相關(guān)性的目的在于決策;相關(guān)性中的預(yù)測和及時性要求，可能影響信息的可靠性，而為了追求完全可靠而忽略了信息的及時性和預(yù)測性，再可靠的信息，其相關(guān)性也會大大削弱。一直以來，歷史成本計量被認(rèn)為是所有會計計量方法中最具可靠性的，然而事實上歷史成本的可靠性也是相對的。首先，歷史成本法存在大量很主觀的確認(rèn)、計量和報告方案，使損益計算嚴(yán)重失實;其次，通貨膨脹和知識經(jīng)濟時代資產(chǎn)新形態(tài)的沖擊，使歷史成本計量的根本優(yōu)勢—可靠性受到致命打擊，在物價變動的環(huán)境中，以名義貨幣為計量單位，歷史成本為計量屬性，既不能反映由于通貨膨脹引起的一般物價變動，也不能反映被計量對象的個別價值變動，這時歷史成本不再可靠。而諸如商譽、技術(shù)、人力資源、衍生金融工具等則可能根本無歷史成本可循。因而無論從客觀實際還是從歷史成本計量本身性能上看，單單以可靠性為借口強調(diào)歷史成本計量而排斥公允價值計量是站不住腳的。與以歷史成本為核算基礎(chǔ)計算的經(jīng)營利潤相比，以公允價值為核算基礎(chǔ)計算持續(xù)經(jīng)營企業(yè)的收益，在揭示企業(yè)經(jīng)營業(yè)績方面更為具有相關(guān)性。如果按公允價值核算把以前期間的資產(chǎn)持有損益單獨予以揭示，則更能有效提高會計信息的可預(yù)測性。但是由于公允價值的取得涉及到大量的不確定因素，從而導(dǎo)致可驗證性和真實性被削弱，而這兩者是可靠性的構(gòu)成因素。采用何種計量屬性，其實就是北京工業(yè)職業(yè)技術(shù)學(xué)院學(xué)報第3卷在可靠性與相關(guān)性之間的權(quán)衡。對于公允價值計量模式幾種相關(guān)形式的可靠性與相關(guān)性的強弱程序比較見下表:計量屬性相關(guān)性可靠性歷史成本現(xiàn)行成本現(xiàn)行市價可實現(xiàn)凈值未來現(xiàn)金流量弱2.2公允價值計l模式能更真實地反映企業(yè)的經(jīng)營成果，有利于我國企業(yè)的資本保全根據(jù)資本保全理論，企業(yè)實現(xiàn)資本保全是指期末凈資產(chǎn)的財務(wù)或貨幣金額在扣除了這一期間對所有者的分配和所有者的投資以后要達到期初凈資產(chǎn)的財務(wù)或貨幣金額，超出部分才計為利潤。資本保全有財務(wù)資本保全和實物資本保全之分。財務(wù)資本保全是以歷史成本計量屬性為基礎(chǔ)的，然而在物價上漲的經(jīng)濟環(huán)境中，企業(yè)將無法購回原來相應(yīng)規(guī)模的生產(chǎn)能力，企業(yè)生產(chǎn)只能在萎縮的狀態(tài)下進行。實物資本保全是以公允價值計量屬性為基礎(chǔ)的，強調(diào)以企業(yè)期末的實物生產(chǎn)能力或營運能力在扣除了這一期間對所有者的分配和所有者的投資以后達到期初生產(chǎn)能力水平作為實現(xiàn)資本保全的標(biāo)準(zhǔn)。依據(jù)實物資本保全理論，資本是企業(yè)的實物生產(chǎn)能力或經(jīng)營能力或取得這些能力所需的資金或資源，企業(yè)在生產(chǎn)過程中會耗費這些能力，企業(yè)要實現(xiàn)簡單再生產(chǎn)或擴大再生產(chǎn)必然要求對這些資本的重新購置。采用公允價值計量，則不管是何時耗費的生產(chǎn)能力一律按現(xiàn)行市價或未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值計量，即使是在物價上漲環(huán)境下，也可在現(xiàn)時情況下購回原來相應(yīng)規(guī)模的生產(chǎn)能力，企業(yè)資本得到保全，企業(yè)生產(chǎn)將在正常的狀態(tài)下進行。同時，以公允價值反映企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)的現(xiàn)行價值，期末的資產(chǎn)負(fù)債表就不再是一些歷史未攤銷成本的堆砌，而是更具有解釋性的資源價值總和。
3公允價值計.模式在我國的應(yīng)用公允價值計量模式相對于歷史成本計量模式有一定的優(yōu)越性，它在世界各國的應(yīng)用將是一種不爭的發(fā)展趨向，但是對于一個國家來說選擇應(yīng)用一種或幾種會計計量模式是受多方面因素影響的，這些影響因素主要有:(1)目標(biāo)影響，主要指會計信息是滿足受托責(zé)任目標(biāo)還是決策有用目標(biāo)。前者要求會計計量模式能提供客觀的，反映管理當(dāng)局履行受托責(zé)任情況的信息，后者要求會計計量模式能提供對信息使用者決策有用的信息。(2)標(biāo)準(zhǔn)影響，主要指在確定計量客體的計量標(biāo)準(zhǔn)(計量屬性)時有目的性計量和事實性計量兩種方式，前者是從會計主體的主觀目的出發(fā)來選擇被計量客體的特征作為計量標(biāo)準(zhǔn);后者是直接從被計量客體的最能說明自身特征的屬性出發(fā)作為計量標(biāo)準(zhǔn)。(3)利益影響，主要指為了維護哪一利益集團，包括出資者、債權(quán)人、企業(yè)、政府稅收、國家宏觀經(jīng)濟的利益，就必然會選擇有利于該利益集團的會計計量模式。(4)環(huán)境影響，主要是指物價穩(wěn)定或物價持續(xù)變動的特定經(jīng)濟環(huán)境下，必然會要求選擇不同的適用該經(jīng)濟環(huán)境的會計計量模式。(5)技術(shù)影響，主要是會計職業(yè)的知識水平和會計人員的素質(zhì)高低，必然會影響到選擇簡單的或復(fù)雜的會計計量模式。由此可見，影響會計計量模式應(yīng)用的因素是多種多樣、錯綜復(fù)雜的，因而在選擇使用公允價值計量模式時必須全面綜合地衡量。目前我國會計實務(wù)中有些做法已經(jīng)體現(xiàn)了公允價值計量，呈現(xiàn)了歷史成本計量與公允價值計量并存的局面。如企業(yè)在并購交易中，允許購人企業(yè)采用購買法對被并購企業(yè)的部分資產(chǎn)按公允價值確定等。然而在2001年1月財政部發(fā)布和修訂的八項具體會計準(zhǔn)則以及新頒布的《企業(yè)會計制度》中，有關(guān)規(guī)定對于經(jīng)濟業(yè)務(wù)事項的會計處理卻盡可能回避了按公允價值計價，而改按歷史成本人賬。原因何在呢?在我國當(dāng)前的現(xiàn)實環(huán)境下，會計人員業(yè)務(wù)整體水平還不高，會計職業(yè)判斷和信息處理能力較低，中介機構(gòu)的執(zhí)業(yè)水平、專業(yè)素質(zhì)及職業(yè)道德還不能達到要求，加上市場管理不嚴(yán)，因而缺乏全面應(yīng)用公允價值尤其是采用預(yù)期現(xiàn)值法計量公允價值的實際條件。更進一步分析，在我國對公允價值計量模式的采用起到限制作用的除了必要的市場環(huán)境因素外，還有一個深層次的因素，就是公司治理結(jié)構(gòu)。公司治理結(jié)構(gòu)是處理公司中各種合約，協(xié)調(diào)和規(guī)范公司中各種利益主體之間關(guān)系的一種制度安排。在這種制度安排中，股東會、董事會、經(jīng)理構(gòu)成了公司治理結(jié)構(gòu)的三個層面。其中，股東結(jié)構(gòu)是基礎(chǔ)，它關(guān)系到出資者與企業(yè)之間的利益分配關(guān)系和控制關(guān)系，第1期高偉:公允價值計量模式及其在我國的應(yīng)用也決定著企業(yè)與外部集團之間的所有關(guān)系。然而在我國的上市公司中，國家股和法人股占有相當(dāng)大比重，“一股獨大”是股權(quán)結(jié)構(gòu)的顯著特征。大股東擁有了公司的絕對控制權(quán)，在這種情況下就容易形成上市公司與大股東之間的不正常的關(guān)聯(lián)交易，一些上市公司甚至成了控股大股東的“抽血工具”，公允價值則成了關(guān)聯(lián)方之間達成的隨意價格。我國上市公司治理結(jié)構(gòu)的缺陷是影響公允價值應(yīng)用的重要原因。上述分析表明目前我國還不具備全面推行公允價值計量模式的諸多環(huán)境基礎(chǔ)，公允價值運用于具體會計準(zhǔn)則在我國現(xiàn)階段顯示出嚴(yán)重不良的經(jīng)濟后果，致使會計準(zhǔn)則制定部門痛下決心限制其在會計計量中使用。既然我國還不具備全面推行公允價值計量模式的諸多條件，如果盲目追求會計計量屬性的國際化，不僅會造成社會財富的不公平分配，降低會計在資源配置過程中的作用，而且會擾亂尚不成熟的市場體系，影響國內(nèi)資本市場的競爭能力，進而阻礙其融人世界經(jīng)濟一體化的步伐。鑒于以上分析，公允價值的運用在我國目前的情況下要解決的問題還很多。首先，有待于技術(shù)水平尤其是現(xiàn)值技術(shù)水平的進步，使用公允價值計量模式在很多情況下現(xiàn)值計量是唯一可用的方法，也就是說如果不能應(yīng)用現(xiàn)值技術(shù)，公允價值的應(yīng)用只能是一句空話。只有在證券投資、金融、保險、精算、價值評估、資信評估、資產(chǎn)評估、盈利預(yù)測、會計咨詢等各個領(lǐng)域充分應(yīng)用現(xiàn)值計量才能為公允價值計量模式提供應(yīng)用基礎(chǔ)。其次，我國會計人員和中介機構(gòu)的執(zhí)業(yè)水平、專業(yè)素質(zhì)以及職業(yè)道德還遠(yuǎn)沒有達到應(yīng)用公允許值計量要求的水平，會計信息化的水平也需進一步提高，應(yīng)逐步提高會計信息提供者、使用者和審查者的素質(zhì)，加強會計信息披露，遏制會計信息失真。第三，要解決公司治理結(jié)構(gòu)的缺陷，這個問題的解決會涉及到更深層次的制度問題，所以必須要有配套的制度改革，比較重要的有:(1)加快國民經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的戰(zhàn)略性調(diào)整，改革國有資金的投資方向，并將企業(yè)真正推向競爭的市場，提高企業(yè)效益和企業(yè)素質(zhì);(2)利用國有股減持等方式，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，改變企業(yè)“一股獨大”、責(zé)權(quán)不分、制衡無效的法人結(jié)構(gòu)，加強企業(yè)內(nèi)部控制，規(guī)范公司治理結(jié)構(gòu);(3)進一步樹立公開、公正、公平的市場競爭意識，完善市場法規(guī)，嚴(yán)格市場監(jiān)管;(4)健全企業(yè)內(nèi)外各層級結(jié)構(gòu)之間的契約關(guān)系，完善委托代理機制，建立經(jīng)理人市場。推行公允價值計量模式的采用在解決上述問題的同時，在條件成熟的領(lǐng)域應(yīng)盡量多地采用公允價值。事實上，“公允價值”作為一個全新的計量屬性概念，就是始于上世紀(jì)80年代美國證券交易管理委員會采取的關(guān)于金融工具尤其是衍生金融工具確認(rèn)、計量的方法，我國就可以首先在此領(lǐng)域展開應(yīng)用。衍生金融工具(期貨、期權(quán)、遠(yuǎn)期合約、互換、票據(jù)發(fā)行便利等)中有些金融工具只產(chǎn)生合約的權(quán)利或義務(wù)，而交易和事項尚未發(fā)生。為了使得會計信息使用者除了能獲得已發(fā)生業(yè)務(wù)的信息外，還能了解正在發(fā)生的業(yè)務(wù)的現(xiàn)時信息以及其對企業(yè)未來財務(wù)狀況和經(jīng)濟活動影響的可能程序，盡管簽約雙方的權(quán)利和義務(wù)尚未完全實際履行，由于簽約雙方之間的報酬與風(fēng)險已開始轉(zhuǎn)移，在會計上也要求對其進行確認(rèn)、計量。由于其沒有歷史成本，傳統(tǒng)會計對此無能為力。而采用公允價值計量屬性卻能很好地解決這個問題。因為公允價值是理智雙方在無干擾情況下，自愿進行交換的價值，其價值的確定并不取決于業(yè)務(wù)是否發(fā)生，只要雙方同意就會有一個價值。因此會計在任何時候都可以按公允價值對衍生金融工具產(chǎn)生的權(quán)利、義務(wù)進行計量、反映，并向信息使用者提供信息。這一點在我國目前的市場條件下是可以做得到的。綜上所述，在我國目前市場環(huán)境下，應(yīng)該盡可能多地應(yīng)用公允價值，多種計量模式協(xié)調(diào)使用。
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